关于民间借贷年利率36%问题，《规定》公布后，我们也听到不少学 者、法官和律师的不同声音，归纳起来有三种不同意见：
(1)《意见》规定超过“四倍”为高利贷原本具有合理性，即民间借贷 利息收益可以略高于实体经济所创造的平均利润，但不能远离实体经济所创 造的平均利润来盘剥借款人，《规定》规定的年利率24%，在“四倍”的基 础上已经放宽了法定最高限度（按照目前一年期贷款4. 85%的基准利率计 算的话，“四倍”年利率只有19. 4%),如果以超过年利率36%为高利贷界 限，显然容忍了年利率在24%至36%之间的高利行为。此外，在约定年利 率24%至36%之间，出借人会尽可能要求借款人先支付利息，然后以借款 人自愿支付为由回避诉讼风险；即使借款人没有支付，在诉讼中只要将24% 至36%之间的年利率主动降至24%以下，就可回避诉讼风险。
(2)民间借贷年利率高达36%也为有效，也就无所谓高利贷了，因年 利率36%远远高于实体经济所创造的利润，已经足以达到出借人资本逐利的 欲望，那么，稍有理智的出借人就不会要求年利率超过36%，那么，髙利贷 范围将大大缩小，反之，套取银行贷款转贷更加有利可图，这就促使不法之 徒敢冒高利转贷之风险谋取非法收益，此类犯罪行为有可能增加。
(3)在民间借贷年利率限度可达36%的情况下，民间借贷利率将会有 所提高，甚至有较大的提高。主要理由是，在资本逐利的主导下，无息或 低息借款已为数不多，而大部分出借人会利用借款人急需用钱的机会提高 利率并向年利率36%靠拢，追逐利益的最大化，而大多借款人之所以借款 都因急需用钱，在此情形下不得不接受出借人的利息要求，届时，“利率 市场化”、“当事人意思自治”等理论难以在实践中控制民间借贷利率的提 高，这对弱势的借款人是不利的，保护弱势群体利益将在民间借贷领域里 成为空话。
